Что представляет из себя лизинг автомобилей (оборудования) и чем он отличается от кредита

Лизинг

Люди часто интересуются - что такое лизинг? Чем он отличается от кредита и других видов финансирования? Какие преимущества лизинга для клиентов?При планировании приобретения автотехники или оборудования для хозяйства одним из важных вопросов для производителя всегда было его финансирование. Осуществить такое финансирование можно 2 способами - за счет собственных или же заемных средств. Хотя понятие «Лизинг» (происходит от английского leasing – «сдавать в аренду») появилось в нашем лек����������иконе совсем недавно, оно уже достаточно прочно вошло в нашу жизнь и вот почему.

Когда собственных средств для такой инвестиции недостаточно или они нужны для финансирования других нужд, стоит использовать заемные средства. Есть два основных варианта финансирования инвестиции за счет заемных средств:

  • банковский кредит;
  • лизинг.

Если с получением банковского кредита не возникает вопросов, то насчет второго способа у большинства украинцев существует много неясностей. О лизинге сограждане имеют поверхностное понятие.

Как работают лизинговые компании в Украине (чем отличается лизинг авто от кредита)

Лизинговые компании - это финансовые посредники между источником средств и клиентом. Как и банковские учреждения, они оценивают кредитоспособность потенциального заемщика и решают, заключать или не заключать с ним сделку.

Работающие на украинском рынке организации покупают и предоставляют стандартизированный перечень автотехники и оборудования, которые пользуется большим спросом, в зависимости от рынка (например: сельскохозяйственная или строительная техника). Также они покупают оборудование на заказ конкретного клиента и предоставляют его в специализированный лизинг.

Многие лизинговые компании имеют привязку к банку в качестве источника средств, или к производителю, который является основным источником оборудования. Поскольку финансовые организации часто сами занимают средства для приобретения товаров, которое в дальнейшем передадут, то сам лизинг мог бы быть дороже банковской ссуды (при условии, что стоимость кредита напрямую связана с кредитным риском заемщика). Некоторые знатоки-филологи возражают, что как раз поэтому в основу английского и легло lease, что еще можно перевести как ложь, обман, неправда. Но оставим это на их совести и не будем вдаваться в филологические споры, ведь мы сейчас говорим не об этом, тем более что фактически лизинг обходится заемщику выгоднее прямых кредитов от банка.

Существуют определенные причины, почему лизинговая компания предлагают клиентам те же условия, которые предлагает и сам банк. Они заключаются в том, что кредитный рейтинг лизинговой компании выше, чем кредитный рейтинг обычного заемщика, за счет чего лизинговая компания получает средства «дешевле».

Есть много причин, которые делают лизинг более привлекательным решением. Если арендодатель предлагает в стандартизированное оборудование, он может его приобрести по цене ниже той, которую заплатил сам клиент, поскольку он покупает крупную партию и имеет за это определенные скидки. Так работает большинство лизинговых компаний, имеющих привязку к производителям оборудования, как лизингодатель. А вот банки могут работать в тесном партнерстве со своими постоянными клиентами, предлагая в лизинг товары, предоставленные лизинговыми компаниями, которые непосредственно связанными с производителем.

Основные виды лизинга, практикуемые в Украине

В Украине практикуется два вида лизинга:

  • операционный;
  • финансовый.

Операционный лизинг - это особая форма арендного соглашения, согласно которому ни юридическое, ни экономическое право собственности на предмет лизинга не переходит лизингополучателю. Это означает, что объект остается на балансе кредитора.

Финансовый лизинг подобен сделке купли-продажи, имеет более длительный срок и покрывает больший процент стоимости объекта по сравнению с операционным лизингом (до 95%). Объем финансирования при этом является большим, а сам срок лизинга более длительный, но находится в рамках срока эксплуатации объекта.

Де-факто собственность на объект переходит лизингополучателю и находится на его балансе, т.к. он выплачивает большую часть стоимости объекта, а также использует его в течение почти всего срока эксплуатации.

Де-юре объект лизинга находится в собственности лизингодателя до момента его полного выкупа заемщиком.

Сегодня украинские компании, предлагают, в основном, финансовый лизинг с целью снижения рисков возврата его объекта. Для того чтобы операционный лизинг был выгодным, нужно выгодно продать возвращенный объект. Если же рынок неликвидный и продать технику или оборудование сложно, ��о организации делают ставку на финансовый лизинг, при котором риск возврата значительно меньше, а кредитный риск лизингополучателя важен с финансовой точки зрения.

Один из самых простых путей снижения кредитного риска - требование увеличенного авансового платежа, что заставит лизингополучателя работать эффективнее (ведь он вложил в объект значительные средства), а также уменьшит объем платежей.

Когда перед хозяином встает вопрос взять автомобиль (либо оборудование) в лизинг или в кредит - универсального ответа нет. Бизнес каждого предприятия уникален и имеет свои сильные и слабые стороны, которые и влияют на решение лизингодателя или банка финансировать хозяйство.

Преимущества и недостатки

Лизинг имеет свои преимущества и недостатки. Они проявляются в разрезе применения такого способа взаимоотношений между кредитором и заемщиком. Для наглядности оформим их в виде таблицы.

 

Преимущества лизинга

Недостатки лизинга

Больший срок действия договора, как результат, общая сумма делится на большее число платежей и ежемесячный счет оказывается ниже.

Заемщику проценты по лизинговому договору могут оказаться выше, чем по банковскому кредиту аналогичной суммы.

Возможность оформления в валюте. Предприятия, которые готовы взять на себя валютные риски, получают более низкие процентные ставки.

Возможность оформления в валюте. При нестабильном валютном курсе, увеличивается риск невыплат. Для коммерческих предприятий валютные займы добавляют некоторые сложности в бухгалтерском учете.

Лизинговые компании имеют большую возможность получить залог, чем банковские учреждения. Это связано с тем, что объект аренды остается в собственности лизинговой компании (тогда как за предоставление банковской ссуды право собственности на объект поначалу передается заемщику, а затем - в залог банку). В случае изъятия имущества, лизинговая компания просто забирает то, что ей принадлежит, а лизингополучатель использует транспорт, даже не выкупая его.

Заемщик, выплачивая залоговую стоимость и аренду техники или оборудования так и не становится ее владельцем. Не может распоряжаться ею.

Финансовые учреждения с готовностью идут навстречу предприятиям, которые не соответствуют необходимым банковским критериям для залога, но денежные поступления которых позволяют предприятиям обслуживать «аренду». Для таких организаций сотрудничество с лизинговыми компаниями может быть единственным путем приобретения нужной автотехники или оборудования.

Выбор автомобильной техники или оборудования при лизинге может быть ограниченным. Преимуществом здесь может быть то, что его можно получить в лизинг дешевле, но недостатком является то, что не вся предлагаемая техника, которая нужна предприятию, будет в лизинг. Даже если лизингодатель и пожелает приобрести оборудование под заказ клиента, он не будет покупать любую автотехнику. Объектом станет максимально ликвидное оборудование, которое, по окончании действия договора, будет пользоваться спросом на рынке. Это связано с тем, что лизингодатель перестраховывается от рисков, заемщик возвращает, а не выкупает объект лизинга. В таком случае нужно будет искать нового покупателя на б/у технику, что в свою очередь легло в основу большинства лизинговых договоров и отразилось на самих принципах такого вида лизинга.

 

В любом случае, решению о заключении лизинговой сделки должна предшествовать тщательная разработка ��из��ес-плана, который покажет, есть ли у вас достаточно средств для осуществления всех необходимых выплат. Объем и срок осуществления выплат за лизинг или кредит должен быть ключевым фактором в выборе вида финансирования (какую модель автотехники вы можете себе позволить по сравнению с тем, который вы бы хотели приобрести).

Прежде чем начать анализ, следует определить все дополнительные расходы, которые повлечет за собой лизинг (или кредит) единицы оборудования (техническое обслуживание приобретаемого автомобиля, запчасти, страхование и т.д.).

Как вы уже поняли, лизинг имеет сугубо свои, не столько стоимостные, но и другие значительные преимущества. Его можно получить в иностранной валюте, он не нуждается в дополнительных залогах, а в течение первых лет предприятие несет меньшую нагрузку при использовании лизинга.

Если банк предоставляет вам кредит в рассрочку, то разница в расходах на уплату процентов уменьша���тся, поскольку проценты начисляются по одинаковому принципу, и такой кредит в результате окажется для вас гораздо дороже.

 

Читайте также:

Как пригнать авто из Европы

Взять авто в кредит: дельные советы по выбору программ кредитования